Capital Ideas and Market Realities : Option Replication, Investor Behavior, and Stock Market Crashes [Paperback]

1987  1988  1989  1997  1998  500  arbitrage  asset  between  billion  bonds  call  changes  contracts  cost  crash  day  dealers  decline  demand  derivatives  down  during  dynamic  effect  equity  even  evidence  example  exchange  expected  find  fundamental  funds  futures  hedge  hedging  higher  however  increase  index  information  ing  insurance  insured  insurers  interest  investment  investors  journal  leland  less  level  liquidity  lor  loss  ltc  market  may  new  october  option  order  pension  percent  period  points  portfolio  positions  premium  price  program  protection  put  rates  returns  rise  risk  sales  sec  securities  see  sell  selling  short  stock  strategies  street  synthetic  thus  time  trades  trading  underlying  value  volatility  volume  wall  years  york